股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃主要分為權(quán)益型和現(xiàn)金型兩種。權(quán)益型包含限制性股票、股票期權(quán)和員工持股計(jì)劃；現(xiàn)金型包括股票增值權(quán)、虛擬股票等。比如股票期權(quán)，就是指公司授予員工在未來一定期限內(nèi)以預(yù)先確定的價(jià)格購(gòu)買本公司股票的權(quán)利。

首先，在授予時(shí)不征稅，因?yàn)閱T工還沒有實(shí)際取得這部分的股票或者權(quán)利。對(duì)股票期權(quán)來說，在行權(quán)時(shí)才會(huì)產(chǎn)生納稅義務(wù)；而對(duì)于限制性股票，則是在股票解禁時(shí)員工才產(chǎn)生納稅義務(wù)。這時(shí)，員工就應(yīng)該按照行權(quán)或解禁當(dāng)日的市場(chǎng)價(jià)與授予時(shí)實(shí)際支付價(jià)格的差額，適用“工資薪金所得”稅目去申報(bào)繳納個(gè)稅了。

對(duì)于上市公司實(shí)施的股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃，可以適用“單獨(dú)計(jì)稅”的優(yōu)惠政策，也就是說，股權(quán)激勵(lì)收入可以不用并入員工當(dāng)年的綜合所得，而是單獨(dú)適用綜合所得的稅率表計(jì)算納稅，這樣在一定程度上可以有效地降低稅率，減輕稅負(fù)。并且，股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃在向稅務(wù)機(jī)關(guān)備案后，可以從行權(quán)或解禁之日起，在不超過12個(gè)月的期限內(nèi)繳納個(gè)人所得稅。

在行權(quán)或解禁之后，個(gè)人持有股票期間取得的分紅收入，就要按照“利息、股息、紅利所得”20%的稅率納稅了。對(duì)于上市公司分紅來說，員工可以適用差別化政策，對(duì)于持股期限超過一年的股票，分紅就可以免征個(gè)稅。而員工將行權(quán)后的股票在證券二級(jí)市場(chǎng)上轉(zhuǎn)讓，目前是暫免征收個(gè)人所得稅的。

對(duì)于非上市公司員工取得的股權(quán)激勵(lì)所得，向稅務(wù)機(jī)關(guān)備案之后，可以實(shí)行遞延納稅政策。也就是說，在員工取得股權(quán)激勵(lì)時(shí)可暫不納稅，遞延到轉(zhuǎn)讓股權(quán)時(shí)，以股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入減去股權(quán)原值和合理稅費(fèi)后的差額，適用“財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得”項(xiàng)目，按照20%的稅率計(jì)算繳納個(gè)人所得稅。

那么，如果是通過員工間接持股的方式授予的股權(quán)激勵(lì)，比如通過合伙企業(yè)形式的員工持股平臺(tái)來間接持股，是否可以適用遞延納稅政策呢？

在稅務(wù)機(jī)關(guān)的近些年的回復(fù)中，重慶和北京明確表示間接持股無法適用遞延納稅政策。而實(shí)務(wù)操作中，各地主管稅務(wù)機(jī)關(guān)對(duì)于遞延納稅政策的適用口徑不統(tǒng)一，企業(yè)需要提前與當(dāng)?shù)刂鞴芏悇?wù)機(jī)關(guān)溝通，確定是否能對(duì)間接持股進(jìn)行遞延納稅備案，以避免產(chǎn)生不必要的稅負(fù)。

員工持股平臺(tái)設(shè)在哪里好呢？需要考慮的一個(gè)重要的稅務(wù)因素就是地方政府補(bǔ)貼。比如，深圳前海、珠海橫琴、廣州南沙、海南自貿(mào)港。以橫琴來說，稅務(wù)2萬以上，補(bǔ)貼20%，10萬以上，補(bǔ)貼40%。有些地方要求連續(xù)繳納社保公積金6個(gè)月以上，海南還要求一年內(nèi)在當(dāng)?shù)刈M183天的，設(shè)立時(shí)也要注意對(duì)這些特殊要求是否能滿足。