中國香港修訂外地收入豁免征稅機(jī)制 離岸股息收入不一定繼續(xù)免稅

2023年04月14日 中國稅務(wù)報(bào) 版次：08 作者：何家輝 黃智威

中國香港公司取得的源自中國香港以外（離岸）的股息收入可以免稅嗎？在中國香港修訂其外地收入豁免征稅機(jī)制以前，這個(gè)答案是肯定的。但是，自2023年1月1日《2022年稅務(wù)（修訂）（指明外地收入征稅）條例》（以下稱“新條例”）生效后，這個(gè)問題有了不同答案——離岸股息收入在中國香港不一定繼續(xù)免稅。根據(jù)新條例，只有符合特定條件的離岸股息收入，才能適用利得稅免稅政策。這一機(jī)制，將對在中國香港設(shè)立控股公司，且在內(nèi)地設(shè)有運(yùn)營實(shí)體的集團(tuán)企業(yè)產(chǎn)生一定影響。

假設(shè)A公司是一家中國香港居民企業(yè)，2018年在內(nèi)地設(shè)立一家全資子公司B公司，且B公司股東一直未發(fā)生變更。如果B公司向A公司分派股息，2023年1月1日之前，其在中國香港進(jìn)行利得稅處理的方法較為簡單——A公司取得的來自中國香港以外運(yùn)營公司的股息，屬于離岸股息收入，作免稅處理。但是，自2023年1月1日起，A公司在中國香港收到的離岸股息收入，必須符合特定條件才能作免稅處理。否則，A公司需就該股息收入扣減相關(guān)可扣稅支出后的利潤，按規(guī)定稅率計(jì)算繳納利得稅。

要判定A公司取得的離岸股息收入能否作免稅處理，首先判斷該離岸股息收入是否在中國香港收取。新條例明確，在中國香港收取的款項(xiàng)應(yīng)為匯入、傳送、帶進(jìn)中國香港，或該筆款項(xiàng)被用于償付因在中國香港經(jīng)營的業(yè)務(wù)而產(chǎn)生的債務(wù)。如果相關(guān)款項(xiàng)被用于購買動(dòng)產(chǎn)，當(dāng)所購動(dòng)產(chǎn)被帶入中國香港時(shí)，這筆款項(xiàng)同樣被認(rèn)為是在中國香港收取。

如果確定離岸股息收入在中國香港收取，就需要判斷該收入能否在新條例要求下適用免稅處理。對此，可先判定其能否符合相對客觀的持股免稅機(jī)制。由于A公司是中國香港居民企業(yè)，A公司持有B公司100%股權(quán)5年，符合至少持有5%股權(quán)的要求和持股時(shí)間至少為12個(gè)月的要求。同時(shí)，內(nèi)地已就該股息計(jì)征相應(yīng)的預(yù)提所得稅，且內(nèi)地企業(yè)所得稅標(biāo)準(zhǔn)稅率為25%，根據(jù)中國香港稅務(wù)局發(fā)布的行政指引，符合股息已在適用稅率不低于15%的其他國家（地區(qū)）繳納稅款的要求。假設(shè)A公司為中國香港居民企業(yè)且不違反相關(guān)的反濫用規(guī)則，無論其是否符合經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)要求，根據(jù)持股免稅機(jī)制，A公司從B公司取得的離岸股息收入都可以豁免繳稅。

如果A公司不適用持股免稅機(jī)制，其離岸股息收入能否免稅，將取決于A公司是否符合經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)要求。此時(shí)，中國香港稅務(wù)局會(huì)關(guān)注A公司是否在中國香港聘用足夠數(shù)量的符合資格的雇員，是否產(chǎn)生足夠數(shù)額的營運(yùn)開支，是否就其取得、持有或處置的任何資產(chǎn)進(jìn)行管理并作出決策，是否承擔(dān)主要風(fēng)險(xiǎn)。目前，新條例并未明確“足夠”的定義。中國香港稅務(wù)局的行政指引中提到，在判定符合資格的雇員數(shù)量及營運(yùn)開支數(shù)額是否足夠時(shí)，會(huì)視個(gè)案的實(shí)際情況考量不同因素而定。

如果A公司是一家純控股公司，僅持有被投資公司的股權(quán)，僅賺取股息、處置收益和與之相關(guān)的附帶收入，只要通過簡化經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)測試，A公司從B公司取得的離岸股息收入就可以作免稅處理。在簡化經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)測試下，要求A公司在中國香港有足夠的人力資源用以持有和管理被投資公司，并遵從中國香港相關(guān)法律法規(guī)的注冊要求和信息留存要求。需要注意的是，不少控股公司會(huì)向其位于內(nèi)地的集團(tuán)公司提供貸款，在這種情況下，控股公司不屬于純控股公司。

綜上所述，如果A公司計(jì)劃在新條例下仍就取得的離岸股息收入作免稅處理，從長遠(yuǎn)角度來看，管理層可分析持股免稅機(jī)制的適用性；或?qū)公司打造成純控股公司，以通過簡化經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)測試；還可以通過在中國香港聘用足夠符合資格的雇員并產(chǎn)生足夠的營運(yùn)開支，以滿足一般經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)要求。如果A公司取得的離岸股息收入不符合新的稅收豁免條件，需在中國香港繳納稅款，并可根據(jù)內(nèi)地與中國香港簽署的稅收安排，在計(jì)算稅收抵免額時(shí)適用間接抵免政策。

根據(jù)新條例，除離岸股息收入外，離岸股權(quán)處置收益同樣需要滿足特定條件才能繼續(xù)作免稅處理。基于此，筆者建議在中國香港設(shè)立控股公司，且在內(nèi)地有運(yùn)營實(shí)體的集團(tuán)企業(yè)，根據(jù)新條例及相關(guān)指引要求，考慮是否需要優(yōu)化持股架構(gòu)。

（作者：何家輝系畢馬威中國稅務(wù)合伙人、黃智威系畢馬威中國稅務(wù)總監(jiān)）