相信每一個(gè)財(cái)務(wù)人都思考過(guò)自己如何能為公司創(chuàng)造價(jià)值。特別是疫情期間，對(duì)于現(xiàn)金流比較充足的公司來(lái)說(shuō)，又找不到比較好的投資項(xiàng)目，財(cái)務(wù)人會(huì)結(jié)合公司具體情況購(gòu)買(mǎi)合適的金融產(chǎn)品，時(shí)下最常見(jiàn)的就是購(gòu)買(mǎi)結(jié)構(gòu)性存款。

不過(guò)，問(wèn)題也隨之而來(lái)。近期，有許多會(huì)計(jì)朋友咨詢，結(jié)構(gòu)性存款利息是否需要繳納增值稅呢？一種觀點(diǎn)認(rèn)為結(jié)構(gòu)性存款利息應(yīng)按存款利息處理，不征收增值稅；另一種觀點(diǎn)則認(rèn)為結(jié)構(gòu)性存款是一種理財(cái)產(chǎn)品，因其“保本”特點(diǎn)，持有期間取得的收益應(yīng)按照“貸款服務(wù)”繳納增值稅。

上述持不同觀點(diǎn)的雙方意見(jiàn)分歧在于判斷結(jié)構(gòu)性存款是屬于存款還是屬于理財(cái)產(chǎn)品上，我認(rèn)為這項(xiàng)判斷不屬于財(cái)稅部門(mén)的范疇，應(yīng)該以銀保監(jiān)會(huì)的規(guī)定為準(zhǔn)。

中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)有關(guān)部門(mén)負(fù)責(zé)人就《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范商業(yè)銀行結(jié)構(gòu)性存款業(yè)務(wù)的通知》答記者問(wèn)中明確表示：結(jié)構(gòu)性存款在法律關(guān)系、業(yè)務(wù)實(shí)質(zhì)、管理模式、會(huì)計(jì)處理、風(fēng)險(xiǎn)隔離等方面，與非保本理財(cái)產(chǎn)品“代客理財(cái)”的資產(chǎn)管理屬性存在本質(zhì)差異。今天我們就來(lái)詳細(xì)分析一下：

1政策層面

1、結(jié)構(gòu)性存款

（1）《商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)監(jiān)督管理辦法》（中國(guó)銀行保險(xiǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)令2018年第6號(hào)）第七十五條規(guī)定：

結(jié)構(gòu)性存款是指商業(yè)銀行吸收的嵌入金融衍生產(chǎn)品的存款，通過(guò)與利率、匯率、指數(shù)等的波動(dòng)掛鉤或者與某實(shí)體的信用情況掛鉤，使存款人在承擔(dān)一定風(fēng)險(xiǎn)基礎(chǔ)上獲得相應(yīng)的收益。

結(jié)構(gòu)性存款應(yīng)當(dāng)納入商業(yè)銀行表內(nèi)核算，按照存款管理，納入存款準(zhǔn)備金和存款保險(xiǎn)保費(fèi)的繳納范圍，相關(guān)資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)按照國(guó)務(wù)院銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)的相關(guān)規(guī)定計(jì)提資本和撥備。

（2）《中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)辦公廳關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范商業(yè)銀行結(jié)構(gòu)性存款業(yè)務(wù)的通知》（銀保監(jiān)辦發(fā)[2019]204號(hào)）第四條規(guī)定：

商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)將結(jié)構(gòu)性存款納入表內(nèi)核算，按照存款管理，納入存款準(zhǔn)備金和存款保險(xiǎn)保費(fèi)的繳納范圍，相關(guān)資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)按照國(guó)務(wù)院銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)的相關(guān)規(guī)定計(jì)提資本和撥備。

注：通知中明確規(guī)定將結(jié)構(gòu)性存款納入存款保險(xiǎn)保費(fèi)的繳納范圍，受《存款保險(xiǎn)條例》（國(guó)務(wù)院令第660號(hào)）規(guī)定的額度保障，其本質(zhì)上就是銀行的一種存款，而不是理財(cái)產(chǎn)品。

2、理財(cái)產(chǎn)品

（1）《商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)監(jiān)督管理辦法》第三條明確：本辦法所稱理財(cái)產(chǎn)品是指商業(yè)銀行按照約定條件和實(shí)際投資收益情況向投資者支付收益、不保證本金支付和收益水平的非保本理財(cái)產(chǎn)品。

（2）《商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)監(jiān)督管理辦法》第七十五條規(guī)定，商業(yè)銀行已經(jīng)發(fā)行的保證收益型和保本浮動(dòng)收益型理財(cái)產(chǎn)品應(yīng)當(dāng)按照結(jié)構(gòu)性存款或者其他存款進(jìn)行規(guī)范管理。

3、增值稅政策

（1）財(cái)稅〔2016〕36號(hào)附件2《營(yíng)業(yè)稅改征增值稅試點(diǎn)有關(guān)事項(xiàng)的規(guī)定》第一條第二項(xiàng)規(guī)定，存款利息屬于不征收增值稅項(xiàng)目。

（2）財(cái)稅〔2016〕36號(hào)附件1（銷(xiāo)售服務(wù)、無(wú)形資產(chǎn)、不動(dòng)產(chǎn)注釋）第一條（五）明確，各種占用、拆借資金取得的收入，包括金融商品持有期間（含到期）利息（保本收益、報(bào)酬、資金占用費(fèi)、補(bǔ)償金等）收入、信用卡透支利息收入、買(mǎi)入返售金融商品利息收入、融資融券收取的利息收入，以及融資性售后回租、押匯、罰息、票據(jù)貼現(xiàn)、轉(zhuǎn)貸等業(yè)務(wù)取得的利息及利息性質(zhì)的收入，按照貸款服務(wù)繳納增值稅。

（3）《財(cái)政部 國(guó)家稅務(wù)總局關(guān)于明確金融 房地產(chǎn)開(kāi)發(fā) 教育輔助服務(wù)等增值稅政策的通知》（財(cái)稅〔2016〕140號(hào)）第一條規(guī)定，《銷(xiāo)售服務(wù)、無(wú)形資產(chǎn)、不動(dòng)產(chǎn)注釋》（財(cái)稅〔2016〕36號(hào)）第一條第（五）項(xiàng)第1點(diǎn)所稱“保本收益、報(bào)酬、資金占用費(fèi)、補(bǔ)償金”，是指合同中明確承諾到期本金可全部收回的投資收益。金融商品持有期間（含到期）取得的非保本的上述收益,不屬于利息或利息性質(zhì)的收入，不征收增值稅。

2

實(shí)操層面

從銀行網(wǎng)銀截圖可知，理財(cái)產(chǎn)品與存款產(chǎn)品分屬于不同類(lèi)型的產(chǎn)品，結(jié)構(gòu)性存款歸屬于存款產(chǎn)品大類(lèi)中。

綜上所述，結(jié)構(gòu)性存款的性質(zhì)很清楚，從而稅法上也沒(méi)有爭(zhēng)議。雖然不同于銀行的活期、定期等普通存款，但仍屬于銀行表內(nèi)管理的銀行存款性質(zhì)，其取得的利息收入屬于存款利息性質(zhì)，屬于不征收增值稅項(xiàng)目的范圍。

【編后語(yǔ)】

為何這個(gè)并不復(fù)雜的問(wèn)題，卻有這么多的會(huì)計(jì)朋友問(wèn)呢？很顯然，是被“保本收益”這四個(gè)字誤導(dǎo)。財(cái)稅學(xué)習(xí)很多時(shí)候都會(huì)被這種迷霧所“籠罩”，以致我們產(chǎn)生困惑。撥開(kāi)迷霧，透過(guò)現(xiàn)象看本質(zhì)，往往就“水落石出”、“柳暗花明”了。