籌資活動的現(xiàn)金流量是經(jīng)營活動、投資活動的“發(fā)動機”。當經(jīng)營活動、投資活動需要現(xiàn)金支持時，籌資活動應(yīng)及時、足額籌集相應(yīng)資金；當經(jīng)營活動、投資活動產(chǎn)生大量現(xiàn)金時，籌資活動應(yīng)及時、足額清償相應(yīng)貸款，避免不必要的利息支出。籌資活動現(xiàn)金流量的最大特點在于它現(xiàn)時現(xiàn)金流量與未來現(xiàn)金流量在一定程度上的對應(yīng)性：目前該類現(xiàn)金流入的發(fā)生，在一定程度上意味著未來存在相應(yīng)的現(xiàn)金流出量；而目前該類現(xiàn)金流出量的存在，則是以往相應(yīng)的現(xiàn)金流入量所引起的必然結(jié)果。所以，對籌資活動的現(xiàn)金流量的分析，關(guān)鍵在于理解企業(yè)所籌資金的來源渠道及其規(guī)模大小、推測企業(yè)所籌資金的用途或動機，以及可能對未來產(chǎn)生的資金壓力等。

（1）籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量大于零，意味著企業(yè)在吸收權(quán)益性投資、借款等方面所收到的現(xiàn)金之和大于企業(yè)在償還債務(wù)、償付利息和股利等方面所支付的現(xiàn)金之和。在企業(yè)處于發(fā)展的起步階段、投資需要大量資金、企業(yè)經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量小于零的條件下，企業(yè)對現(xiàn)金的需求，主要通過籌資活動來解決。因此，分析企業(yè)籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量大于零是否正常，關(guān)鍵要看企業(yè)的籌資活動是否已經(jīng)被納入企業(yè)的發(fā)展規(guī)劃，是企業(yè)管理層以擴大投資和經(jīng)營活動為目標的主動籌資行為，還是企業(yè)因投資活動和經(jīng)營活動的現(xiàn)金流出失控而不得已的籌資行為。

（2）籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量小于零，意味著企業(yè)在吸收權(quán)益性投資、借款等方面所收到的現(xiàn)金之和小于企業(yè)在償還債務(wù)、償付利息和股利等方面所支付的現(xiàn)金之和。這種情況的出現(xiàn)，或者是由于企業(yè)在本會計期間集中發(fā)生償還債務(wù)、償付利息和股利行為，或者是由于企業(yè)經(jīng)營活動與投資活動在現(xiàn)金流量方面運轉(zhuǎn)較好、有能力完成上述各項支付。但是，企業(yè)籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量小于零，也可能是企業(yè)在投資和擴張方面沒有更多作為的一種表現(xiàn)。